Как заработать на снижении ключевой ставки ЦБ?

C начала этого года Центральный Банк четыре раза поднимал уровень ключевой ставка, и причиной тому был рост инфляции.​ Сейчас ключевая ставка на уровне 6,75%, что соответствует уровню инфляции по итогу августа.

Тренд на ужесточение монетарной политики ( т.е. увеличение ключевой ставки) «на лицо». Плюс 2,25% за такой короткий период - это много! Но повышение ключевой ставки - лишь следствие того, что выросла инфляция, так как Центральный банк ориентируется именно на инфляцию при определении ключевой ставки.

Делать выводы о том, что теперь рост потребительских цен сменится снижением на основе предварительных данных августа нельзя, так как идет сезонное снижение цен на фрукты и овощи. Аналитики Ситибанка в своем исследовании указывают на ряд признаков, что инфляция находится на своем пиковом значении в этом году и в дальнейшем может снизиться до 5,7%.

Для Центрального банка такое снижение инфляции будет сигналом для понижения Ключевой ставки, и если на конец года прогноз подтвердится, то понижение можно будет ожидать уже в начале следующего года.

Как заработать на этом?

Вслед за снижением ключевой ставки снизятся доходность по всем процентным инструментам ​ в рублях: вкладам, кредитам, облигациям. Заработать на снижении процентной ставки, лучше инвестируя в рублевые гос.облигации на бирже, и чем длиннее срок погашения этих облигаций, тем больше можно заработать.

Облигация - это долговая ценная бумага, покупая ее, вы даете в долг тому, кто эту облигацию выпустил - компании или государству. У облигации есть номинал (это сумма долга), купон (это процентный платеж, который платится по облигации раз в квартал или в полгода) и дата погашения (это дата, когда гасится номинал и последний купон по облигации).

В период снижения процентной ставки цена на облигацию растет, и чем больше лет до даты погашения облигации, тем больше она вырастет цена.

Например, снижение ключевой ставки на 0,5% годовых может привести к росту цены на десятилетнюю гособлигацию на 5%, а еще дополнительно держатель облигации получит ​ за этот период купон (процентные платежи). За полгода доходность от такой инвестиции может достичь 16% годовых_._

Для тех кто, не сталкивался раньше с облигациями, могу привести аналогию с приобретением квартиры под сдачу в аренду.

Например, вы купили квартиру и сдаете ее в аренду. Арендные платежи, с учетом всех расходов, дают вам 5% в год от той суммы, которую вы потратили на приобретение квартиры. Затем Центральный банк снижает ключевую ставку , и вслед за этим банки снижают ставку по ипотечным кредитам. Это приводит к повышению спроса и росту цен на квартиры.

Что для этого сделать?

Откройте Индивидуальный или Классический Инвестиционный Счет в брокерской или управляющей компании.

Например такой счет можно открыть в Gx2Invest (выбрать стратегию Доход) и пополните его. Gx2Invest сформирует на вашем счете вам портфель гос.облигаций.

* Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией

* Инвестиционная доходность рассчитана примерно исходя и из прогноза понижения ключевой ставки и не гарантирована

* рекомендуемый срок инвестирования в гос.облигации от одного года